今年来超2000家私募注销行业“新陈代谢”显著加速

2023-08-01 09:15:08 来源：上海证券报小 中

今年以来，随着监管逐渐升级，私募业生态也在不断优化。

(资料图片)

据中国证券投资基金业协会（以下简称“中基协”）数据，截至7月31日，今年以来私募基金管理人登记注销数量已超过2000家，还有56家私募因违规遭到中基协的纪律处分。在业内人士看来，“伪私募”“乱私募”的加速出清，有助于促进行业健康持续发展，越来越多私募机构正在进一步强化合规意识，提高合规风控水平。公开资料显示，在行业优胜劣汰加速过程中，多股力量积极涉足私募领域，为行业发展注入了新的活力。

私募注销数量直逼去年全年

上海证券报记者据中基协公示信息统计发现，截至7月31日，今年以来私募基金管理人登记注销数量已达2027家，即将追平去年全年2210家的总注销数量。

从注销类型来看，今年以来“主动注销”的私募数量为377家；“依公告注销”的私募为34家；“协会注销”的私募为1616家，占比接近80%。公开资料显示，“协会注销”的私募包含因纪律处分、异常经营及失联等情形注销的私募基金管理人。

除了“伪私募”“乱私募”加速出清，监管机构对私募违规行为的处罚力度也在加大。

据记者不完全统计，截至7月31日，年初至今，中基协共发布了147份纪律处分决定书和相关送达公告，其中涉及机构违规行为的处分书共计56份，涉及机构相关负责人的处分书共计91份，而去年全年，中基协发布的涉及机构和负责人的处分决定书数量分别为54份和73份。

“近年来，随着私募行业高速发展，募集、备案、运作及投资等方面的风险逐渐浮现。中基协及时注销相关劣质私募，能够有效清理行业的潜在风险，加速优胜劣汰，促进行业规范化、专业化发展。从中长期来看，这对私募业的健康发展具有重大意义。”蒙玺投资表示。

潼骁投资则分析认为，近几年监管对私募行业的经营规范性和产品合规性的要求日益趋严，市场分化越来越快。在不同的市场环境下，策略适配性的难度有所提高，而自我变革能力较差的私募基金管理人存在经营压力，导致大批量管理人注销。

规范发展已成共识

面对监管态势和行业生态的积极变化，私募管理人的自律意识也在强化，合规水平不断提升。

蒙玺投资表示，今年以来出台的多项私募业新规和政策，对私募基金的募集、投资、运作管理等环节提出了进一步的规范要求。公司将进一步增强合规意识，将合规贯穿从数据安全、量化交易策略制定、算法交易到风险防控的整个链条，真正以投资人利益为先做好合规风控。

在潼骁投资看来，私募不仅要加大合规力度，更要注重合规质量：一是对于产品条款、产品结构设计的合规要求，管理人需加强与托管机构的持续沟通，变更合同条款直至满足新规要求；二是加大投资人适当性审核要求；三是针对可以量化的风控指标，在条件允许的前提下，管理人可尝试自主开发风险管理系统，尽量减少人为的操作风险，提升管理人的综合合规能力。

（文章来源：上海证券报）

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